Najlepsze fundusze papierów dłużnych

Poradziły sobie najlepiej spośród wszystkich grup. Przez pięć lat zarobiły średnio ponad 28 proc. Choć działały w zmiennych warunkach

Aktualizacja: 21.10.2010 07:30 Publikacja: 21.10.2010 01:50

Z najwyższymi zyskami

Z najwyższymi zyskami

Foto: Rzeczpospolita

Przez ostatnie pięć lat duża zmienność charakteryzowała nie tylko giełdę, ale też rynek obligacji. We wrześniu 2005 roku rentowność pięcioletnich papierów rządowych nie przekraczała 4,7 proc., a pod koniec października 2008 roku sięgała 7,5 proc.

[b][link=http://www.rp.pl/galeria/181776,1,552093.html]Zobacz fundusze dłużne z najwyższymi zyskami[/link][/b]

W tych zmiennych warunkach fundusze obligacji poradziły sobie zdecydowanie najlepiej spośród wszystkich grup, bez względu na rodzaj aktywów. Średnia stopa zwrotu przekroczyła 28 proc. Najwięcej zarobił BPH Obligacji 2 (53,9 proc.), ale nie on został zwycięzcą naszego rankingu.

Tradycyjnie już maksymalna nota za stabilność zespołu zarządzających, wysoka ocena w kategorii ryzyka i poprawa wyników spowodowały, że liderem w grupie funduszy obligacji została UniKorona Obligacji. Polityka tego funduszu zakłada inwestowanie głównie w obligacje rządowe. Udział papierów korporacyjnych w portfelu jest relatywnie niski. Gdy dojdzie do podwyżek stóp procentowych, może to mieć wpływ na wyniki inwestycyjne UniKorony w przyszłości.

[b][link=http://www.rp.pl/galeria/181776,2,552093.html]Zobacz zestawienie najlepszych funduszy dłużnych[/link][/b]

Na drugim i trzecim miejscu uplasowały się fundusze zarządzane przez BPH TFI. Podobnie jak w przypadku BPH Stabilnego Wzrostu, tu również odejście zarządzającego (Witold Chuść) może być czynnikiem ryzyka. Zresztą fundusze te otrzymały niskie noty za stabilność zespołu zarządzającego.

Fundusz Idea Obligacji utracił pozycję lidera (był nim w ubiegłorocznym rankingu) głównie z powodu roszad w zespole zarządzających. W tym roku odszedł stamtąd Piotr Zagała.

Przez ostatnie pięć lat duża zmienność charakteryzowała nie tylko giełdę, ale też rynek obligacji. We wrześniu 2005 roku rentowność pięcioletnich papierów rządowych nie przekraczała 4,7 proc., a pod koniec października 2008 roku sięgała 7,5 proc.

[b][link=http://www.rp.pl/galeria/181776,1,552093.html]Zobacz fundusze dłużne z najwyższymi zyskami[/link][/b]

Ekonomia
Gaz może efektywnie wspierać zmianę miksu energetycznego
https://track.adform.net/adfserve/?bn=77855207;1x1inv=1;srctype=3;gdpr=${gdpr};gdpr_consent=${gdpr_consent_50};ord=[timestamp]
Ekonomia
Fundusze Europejskie kluczowe dla innowacyjnych firm
Ekonomia
Energetyka przyszłości wymaga długoterminowych planów
Ekonomia
Technologia zmieni oblicze banków, ale będą one potrzebne klientom
Materiał Promocyjny
Bank Pekao wchodzi w świat gamingu ze swoją planszą w Fortnite
Ekonomia
Czy Polska ma szansę postawić na nogi obronę Europy