Firmy zdecydowały się na ten krok w związku z trudną sytuacją płynnościową wynikającą z realizacji kapitałochłonnych kontraktów drogowych, nierozliczeniem do końca robót na kontrakcie dotyczącym Stadionu Narodowego oraz przeciągającymi się rozmowami z bankami na temat finansowania. Trudna sytuacja grupy jest również związana z wycofaniem się banku z finansowania przejęcia Rafako – za 66 proc. akcji producenta kotłów wielkopolska grupa zapłaciła 592,7 mln zł.
We wniosku o ogłoszenie upadłości zarząd PBG zamierza przedstawić dwa warianty propozycji układowych. Pierwszy z nich przewiduje całkowitą spłatę wierzytelności w kwocie do 100 tys. zł, spłatę wierzytelności przekraczających 100 tys. zł, ale nie wyższych niż milion złotych w 80 proc. Wierzytelności przekraczające tę kwotę zostaną natomiast spłacone w 69 proc. W drugim wariancie spółka dodatkowo zaproponuje zamianę wierzytelności powyżej miliona złotych na akcje spółki po cenie 40 zł (do 12 proc. wykazanego zadłużenia). Konwersja na akcje ma nastąpić w ciągu roku od uprawomocnienia się postanowienie o zatwierdzeniu układu.
Dwa warianty przedstawi również Hydrobudowa Polska. W 100 proc. spółka będzie chciała spłacić wierzytelności w kwocie do 10 tys. zł. Wierzytelności wyższe ale nie przekraczające miliona złotych spłaci w wysokości 80 proc. Powyżej tej kwoty zamierza uregulować 44 proc. zadłużenia. Także ta spółka zaproponuje konwersję części długu na akcje. Wierzyciele, którym spółka jest winna ponad milion złotych, będą mogli zamienić do 5 proc. tej kwoty na akcje, których cena została ustalona na 1 zł za sztukę. Konwersja również ma nastąpić w ciągu roku od uprawomocnienia się postanowienia o zatwierdzeniu układu. Aprivia przedstawi propozycje układowe w późniejszym terminie.
Zarząd PBG podkreśla, że spółki zamierzają w terminie zakończyć realizowane kontrakty. Wniosek o ogłoszenie upadłości układowej ma natomiast ustabilizować sytuację grupy oraz zminimalizować skutki utraty płynności. Spółki podjęły decyzje o złożeniu wniosków w jednym czasie w związku z udzieleniem wzajemnych poręczeń kredytowych i handlowych, a także solidarnej odpowiedzialności konsorcjantów na dużych kontraktach.
