W naszym dorocznym rankingu przyznajemy także nagrodę za wielki kunszt prawniczy. Doceniamy kompetencje kancelarii do pracy przy szczególnie trudnych wyzwaniach, jakimi jest obsługa wielkich transakcji. Zadanie takie realizują kancelarie, które są w stanie oddać do dyspozycji klienta zespół doświadczonych prawników znających biznes. Transakcje do nagrody zgłaszały kancelarie, a zwycięzców wytypowała kapituła złożona z ekspertów rynku finansowego.
Jak powstaje klasyfikacja
Kancelarie, które obsłużyły najwięcej wyróżnionych transakcji w 2022 roku
Najważniejsze transakcje klasyfikujemy w dziewięciu kategoriach: fuzji i przejęć, transakcji funduszy inwestycyjnych (private equity), rynków kapitałowych – transakcji dłużnych, rynków kapitałowych – transakcji na akcjach, finansowania, restrukturyzacji, nieruchomości, transakcji zagranicznych oraz w nowej kategorii innowacyjne finansowanie. Ocenia je specjalna kapituła powołana przez redakcję „Rzeczpospolitej”, złożona ze znawców rynku, w tym m.in. przedstawicieli banków i funduszy inwestycyjnych. Kapituła przyglądała się największym transakcjom, zgłoszonym przez kancelarie biorące udział w naszym rankingu. Warunkiem rozpatrywania danej transakcji przez kapitułę było jej zakończenie w 2022 roku. Członkowie kapituły oceniali wyłącznie znaczenie danej transakcji z punktu widzenia rynkowego (nie mieli informacji, które kancelarie obsługiwały daną transakcję). W ten sposób zostało wyłonionych dziewięć najważniejszych transakcji. Przy każdej z nich pracowała przynajmniej jedna kancelaria prawnicza. Te kancelarie, które obsłużyły najwięcej spośród zwycięskich transakcji, wygrały ranking transakcyjny. Na potrzeby naszego zestawienia braliśmy pod uwagę wyłącznie kancelarie działające w Polsce. Zwycięzcami okazały się ex aequo kancelarie Clifford Chance i White & Case. Każda z nich doradzała przy trzech najważniejszych transakcjach spośród dziewięciu w ubiegłym roku.
Najważniejsze transakcje roku 2022
Sekurytyzacja syntetyczna
Kapituła uznała, że najważniejszą – choć bynajmniej nie największą wartościowo – transakcją ubiegłego roku była sekurytyzacja syntetyczna na portfelu kredytów korporacyjnych mBanku. To przełomowa transakcja na polskim rynku. Największy sekurytyzowany portfel w Europie Środkowo-Wschodniej, a także pierwsza w Polsce sekurytyzacja syntetyczna ze statusem STS (Simple, Transparent and Standardised). To również pierwsza transakcja na polskim rynku przeprowadzona wyłącznie z inwestorem z sektora prywatnego oraz pierwsza, w ramach której bank jest bezpośrednim emitentem obligacji Credit Linked Notes.
