Stabilnie w złotych, ale drożej

Jacek Kasperczyk, analityk porównywarki finansowej Comperia.pl:

– Ostatni odczyt barometru kredytowego za 2011 r. nie odbiega bardzo od wartości odnotowanych w poprzednim miesiącu. Wyjątek stanowią zobowiązania wyrażone w dolarze amerykańskim, dla których grudniowy barometr zanotował wartość 662 punktów.

Natomiast obserwując zachowanie barometru dla kredytów wyrażonych w dolarze w ujęciu całorocznym, widać, że do lipca br. kolejne odczyty znajdowały się na coraz niższych poziomach.

Zdecydowana zmiana tego trendu nastąpiła dopiero w ostatnich czterech miesiącach 2011 r., kiedy to wartość barometru przekroczyła dwukrotnie poziom 700 punktów. Główną przyczyną było mocne osłabienie polskiego złotego wobec waluty ze Stanów Zjednoczonych.

Jeśli chodzi o zobowiązania wyrażone w euro, to wartości, jakie przyjmował barometr w ciągu ostatnich 12 miesięcy, należały do najbardziej stabilnych. Od stycznia do grudnia br. zawierały się one w przedziale od 466 do 497 punktów. Oznacza to, że wielkość przedziału, w jakim odnotowywano kolejne odczyty, wyniosła tylko 31 punktów. Grudniowy odczyt tego parametru wyniósł 478 pkt.

W podobny sposób zachowywały się zobowiązania w złotym. W ich przypadku całoroczne zmiany zawarły się w przedziale 43 punktów. Obserwując kredyty w PLN, na uwagę zasługuje także fakt, że przez pierwsze pięć miesięcy tego roku maksymalne odczyty barometru nie przekraczały 551 punktów.

Dopiero od czerwca wartość tej zmiennej systematycznie rosła, osiągając w grudniu poziom 586 punktów. Należy to tłumaczyć nieprzerwanym wzrostem stóp rynkowych WIBOR w analizowanym okresie.

Trudno ocenić zachowania barometru dla kredytów we franku szwajcarskim. Od sierpnia br. polskie banki znacząco ograniczały, a w efekcie nawet całkowicie wycofały z oferty kredyty w tej walucie. Obiektywna ocena całorocznego zachowania barometru dla zobowiązań w tej walucie jest więc niewykonalna.

Założenia:

kredyt: 250 tys. zł

wartość mieszkania: 360 tys. zł

okres spłaty: 30 lat

raty: równe

przelicznik: 1 punkt = 1 tys. zł

? wskaźnik obejmuje wszystkie elementy oferty kredytowej składające się na koszt dla klienta, a więc:

– prowizję,

– wszelkiego rodzaju ubezpieczenia (niskiego wkładu, na życie, inne wymagane przez bank),

– odsetki,

– spread (w przypadku kredytów walutowych),

– wycenę nieruchomości;

? dane barometru odnoszą się do kosztu kredytu w dniu jego publikacji; w przypadku kredytów walutowych wskaźnik uwzględnia miesięczną zmianę kursów walutowych oraz spread walutowy;

? barometr jest wyliczany zawsze dla kredytu tej samej wysokości (250 tys. zł) i dla tego samego okresu spłaty (30 lat);