O ile jeszcze niedawno banki chwaliły się rekordowymi wynikami, o tyle obecnie kondycja sektora wyraźnie się pogarsza m.in. pod wpływem spadających stóp procentowych – wynika z wtorkowego raportu Związku Banków Polskich.
Spada wynik odsetkowy banków
W I kwartale przychody odsetkowe spadły rok do roku o 9,1 proc. (do poziomu 40,9 mld zł). Choć banki zareagowały jeszcze mocniejszym cięciem kosztów odsetkowych (spadek o 20,2 proc. do 13,9 mld zł), to ostateczny wynik odsetkowy zamknął się kwotą ok. 27 mld zł, czyli o 2,1 proc. niższą niż przed rokiem.
Negatywną presję na rentowność potęgują rosnące koszty bieżące. Wydatki na działalność powiększone o amortyzację wzrosły r/r o 8,4 proc., osiągając na koniec marca poziom niemal 17,6 mld zł. Jedynym realnym buforem okazuje się relatywnie dobra i poprawiająca się jakość portfela kredytowego oraz kończąca się „saga frankowa”.
– Dzięki temu poziom rezerw i odpisów po I kw. 2026 r. wyniósł ok. 2,1 mld zł i był o 21 proc. niższy niż rok wcześniej. To czynnik ograniczający skalę spadku wyników banków – podkreślała Agnieszka Wachnicka, wiceprezes ZBP.
W rezultacie wynik finansowy brutto (przed opodatkowaniem) utrzymał się na względnie stabilnym poziomie 15,1 mld zł, co oznacza nieznaczny spadek o 2,3 proc. rok do roku.
Czytaj więcej:
Polski banki weszły w 2026 r. z wyraźnie niższą rentownością, zyski spadły o 20 proc. rok do roku, zniżkuje marża odsetkowa. Mimo to analitycy nie...
Pro
Wyższy CIT mocno uderzył w sektor
Prawdziwy wstrząs nastąpił jednak na poziomie podatkowym. Mimo niższego zysku brutto, banki zapłaciły w pierwszym kwartale aż o 52 proc. wyższy podatek CIT, tj. 5,7 mld zł wobec 3,75 mld zł rok wcześniej – wyliczała wiceprezes ZBP.
Sumaryczny poziom obciążeń fiskalnych (CIT oraz podatek bankowy) przekroczył 7,4 mld zł, pochłaniając niemal połowę wypracowanego zysku brutto. Stopa obciążeń podatkowych wzrosła z ok. 30 proc. pod koniec zeszłego roku do 44–45 proc. na początku 2026 roku. Przełożyło się to na natychmiastowy, 20-procentowy spadek kwartalnego wyniku netto – do 9,4 mld zł. Stawka CIT dla banków została w 2026 r. podniesiona do 30 proc. z 19 proc. wcześniej.
Zdaniem ZBP to właśnie wzrost obciążeń podatkowych najmocniej odpowiada za pogarszające się wyniki sektora. Jeśli chodzi bowiem o działalność operacyjną, to I kwartał tego roku nie wyglądał źle. Obniżki stóp procentowych i niższy koszt pieniądza ożywiły rynek kredytowy. ZBP szacuje, że łączna wartość nowych kredytów udzielonych przez banki wyniosła ok. 162,1 mld zł w I kwartale 2026 r. i była o 13 proc. wyższa niż rok wcześniej. Największa dynamika dotyczy kredytów mieszkaniowych – wzrost sięgnął 25 proc. (do 24,3 mld zł), mocno rosły też kredyty dla przedsiębiorstw – o 17,7 proc. (do 42,4 mld zł).
Czytaj więcej
W I kwartale banki udzieliły ponad 73 tys. nowych hipotek, co stanowi najlepszy wynik od niemal dwóch dekad. Za tym spektakularnym wynikiem stoi je...
Jakie prognozy dla banków na 2026 rok
Prognozy ZBP na kolejne kwartały przewidują utrzymanie trendów widocznych na początku roku. Dobre wyniki sprzedażowe mają się utrzymać, choć – zdaniem ZBP – przekroczenie poziomu 500 mld zł nowej akcji kredytowej dla sektora niefinansowego w całym 2026 r. pozostaje mało realne.
Związek Banków Polskich prognozuje jednocześnie, że wynik netto sektora na koniec roku spadnie aż o 29 proc. – z blisko 49 mld zł w 2025 r. do ok. 35 mld zł. Według analiz prezes Wachnickiej, można jasno wskazać winowajców tego spadku: za niemal 40 proc. ujemnego trendu odpowiada gigantyczny wzrost obciążeń podatkowych z tytułu CIT, z ok. 35 proc. – spadek stóp procentowych, a za ok. 25 proc. - rosnące koszty działania.
